Андрей * предлагает Вам запомнить сайт «Спички - не игрушка»
Вы хотите запомнить сайт «Спички - не игрушка»?
Да Нет
×
Прогноз погоды

... и взрослым тоже - зажигая, оглянись

Сейчас обсуждается
Путин летит в Вашингтон. Россия вернулась
20 июл, 05:12
-4 16
Поклонскую могут закошмарить за противодействие пенсионной реформе
19 июл, 13:05
+1 2
Эпоха «застоя» в СССР это миф
14 июл, 13:01
+39 116
Пересядем ли мы на китайские автомобили?
16 июл, 18:01
+1 6
ГОСДУМА ПРИНЯЛА В ПЕРВОМ ЧТЕНИИ ЗАКОНОПРОЕКТ ПРАВИТЕЛЬСТВА О ПОЭТАПНОМ ПОВЫШЕНИИ ПЕНСИОННОГО ВОЗРАСТА С 2019 ГОДА
19 июл, 13:14
-9 21
Как долго пенсионеры смогут жить на деньги Абрамовича. А Фридмана?
9 июл, 23:41
-25 85
Почему интересы России и Израиля вдруг совпали в Сирии
19 июл, 18:01
-3 9
Министр труда Максим Топилин объяснил, что если не провести пенсионную реформу сейчас, то следующей возможности придется ждать 20 лет:
17 июл, 17:01
-28 89
Люблю, когда мои прогнозы сбываются. Я же русский националист.
19 июл, 11:06
+7 11
Мифы об СССР. Миф о дефиците.
10 июл, 04:01
+25 508

Поиск по блогу

Снижение ставок по ипотеке говорит, что банкам некуда девать деньги

развернуть

Снижение ставок по ипотеке говорит, что банкам некуда девать деньги

Снижение ставок по ипотеке говорит, что банкам некуда девать деньги

Резкое снижение ставок по ипотеке, объявленное Сбербанком 10 августа, стало самым масштабным за все годы существования ипотечных программ в крупнейшем российском банке. Сокращение стоимости ипотечных кредитов анонсировано Сбербанком в диапазоне 0,6−2%, в результате чего новые ставки ипотеки на приобретение жилья в новостройке составят 7,4−10%, а на вторичном рынке 8,9−10%. Кроме того, Сбербанк заявил о снижении минимального размера первоначального взноса по продукту «Приобретение готового жилья» на 5% (до 15%). Вслед за Сбербанком о снижении ставок тут же объявили

и другие крупные банки.

На первый взгляд, это революционные сдвиги на рынке ипотеки, поскольку теперь оформить ее теоретически можно будет под процент, меньший, чем уровень ключевой ставки ЦБ (на данный момент она составляет 9%). Однако ряд экспертов банковского рынка сомневаются в том, что столь радикальное снижение ставок Сбербанком приведет к резкому росту количества ипотечных заемщиков в стране, а равно и в целесообразности этого в текущей экономической ситуации. Скорее, перед нами явный симптом перенакопления капитала, который не находит для себя применения.

«Спрос на ипотеку не слишком жестко коррелирует с уровнем ставки, — считает Павел Самиев, управляющий директор Национального рейтингового агентства. — По идее, снижение ставки при прочих равных увеличивает число людей, которым она становится доступна. Но это не даст такой масштабный эффект, чтобы спрос на ипотеку сразу сильно вырос, чтобы появилось большое количество потенциальных заемщиков, для которых новые программы были доступны. Гораздо более важны и с точки зрения спроса на жилье, и с точки зрения доступности ипотеки другие факторы — соотношение цен на недвижимость с доходами населения, динамика самих этих доходов, отношение среднего объема выплат по ипотеке к доходам и так далее. Доходы населения больше не падают так сильно, как раньше, но они вошли в состояние стагнации, а это означает, что соотношение средних выплат к доходам не слишком улучшилось».

В качестве сопоставимого примера Павел Самиев приводит прошлогоднюю ситуацию, когда рынок ипотеки в России показал значительный рост. По данным Агентства ипотечного жилищного кредитования (АИЖК), объем выданных ипотечных кредитов в 2016 году вырос почти на 30% — до 1,475 трлн рублей. Но здесь, подчеркивает Самиев, сыграло роль не только снижение ставок: «Был большой накопленный отложенный спрос, который хлынул на рынок. Ипотеку в прошлом году брали те, кто не был к этому готов в 2015 году, когда ставки были высоки, имелась неопределенность с курсом валют и доходами — затем эти неопределенности снизились вместе со ставками, которые к тому же субсидировались государством. Но сейчас говорить о том, что после снижения ставок появится большой сегмент людей, которые готовы взять ипотеку на новых условиях, наверное, не приходится».

Эта точка зрения выглядит еще более обоснованно, если вспомнить, что за последние месяцы Сбербанк и так уже снижал ставки вслед за сокращением ключевой ставки ЦБ. Однако, напоминает руководитель проектов Аналитического центра «Эксперт» Сергей Селянин, всплеска новых заемщиков это не дало: прирост ипотеки в целом по стране с начала года по 1 июня составил всего 3%, причем у Сбербанка он оказался даже ниже — всего 2% (у ВТБ24, для сравнения, 7%). При этом именно Сбербанку принадлежит «контрольный пакет» на этом рынке — 57% (у ВТБ24 — 18%, у Газпромбанка — 5%, у Россельхозбанка — 3%).

«Банкам некуда размещать деньги, новых заемщиков не хватает», — констатирует Сергей Селянин, подчеркивая, что Сбербанк может себе позволить снижение ставок, поскольку у него самые дешевые пассивы: в 2016 году расчетная ставка по вкладам в Сбербанке была равна всего 6,7% (у ВТБ24, для сравнения, 8,6%). Кроме того, для Сбербанка становится актуальным рефинансирование чужой ипотеки. При этом крупнейший банк страны регулярно отчитывается о рекордной чистой прибыли — за первое полугодие она составила по российским стандартам РСБУ 317 млрд рублей, или на 38% больше, чем за аналогичный период 2016 года.

Значительное снижение ставок по ипотеке прозвучало хорошей новостью для застройщиков, поскольку принято считать, что в прошлом году именно ипотека поддержала российский строительный комплекс, который в прошлом году снизил объемы ввода жилья. Хотя и не настолько сильно, чтобы можно было говорить о полномасштабном кризисе — в начале года глава Минстроя РФ Михаил Мень говорил о сокращении ввода жилья примерно на 6% (в абсолютных цифрах это 81 млн кв. м). Отмеченный выше рост ипотечного кредитования почти на треть как раз и оказал застройщикам серьезную поддержку в продаже своих «метров квадратных», причем государство еще и субсидировало ставки только на первичном рынке, стимулируя продажи именно новостроек.

Но статистика за первое полугодие текущего года довольно тревожна: по данным Росстата, строительство жилья в России снизилось на 11,3% в сравнении с январем-июнем прошлого года, было введено в эксплуатацию 410,7 тысячи квартир общей площадью 28 млн кв. м. Поскольку стройка имеет ярко выраженный сезонный характер, во втором полугодии темпы ввода жилья должны ускориться (Минстрой в начале года прогнозировал объем ввода на прошлогоднем уровне — 80 млн «квадратов»), но в региональном разрезе ситуация выглядит очень неровно. Такие регионы, как Московская, Ленинградская и Ростовская области, Краснодарский край, Татарстан, либо продолжают наращивать темпы строительства жилья, либо сохраняют предшествующую динамику, и здесь действительно можно говорить о том, что ипотека помогает застройщикам. Но есть буквально десятки регионов, в том числе отнюдь не бедных, таких как, скажем, Свердловская и Тюменская области, где строительство очень сильно сдает.

«Не стоит думать, что ипотека может решить проблемы застройщиков, у которых падают объемы ввода жилья. Если доходы населения будут стагнировать и дальше, а остальные параметры останутся неизменными, снижение ставок по ипотеке не сильно поможет девелоперам. К тому же средневзвешенная ставка будет оставаться выше 10% с учетом того, что не все банки имеют такие возможности, как Сбербанк», — комментирует Павел Самиев.

По мнению эксперта, сейчас объемы выдачи ипотеки и так находятся на историческом максимуме — ипотека занимает уже половину в розничном кредитном портфеле банков. «Конечно, проникновение ипотеки в России меньше, чем в США и ряде европейских стран, но выше, чем во многих странах с сопоставимым с нами по экономическому развитию, — говорит Самиев. — Наверное, это оптимальный уровень при наших средних доходах. Если ипотека будет расти быстрее, чем доходы, это чревато появлением пузыря, просрочка по ипотеке может увеличиваться и оказывать давление на конечные ставки для заемщиков. Поэтому быстрый рост ипотеки едва ли стоит считать хорошим сценарием».

«При наших ставках и инфляции сложно сделать ипотеку такой же массовой, как во многих других странах. К тому же ипотека у нас стимулирует главным образом продажи первичного жилья, а рынок недвижимости в России всегда был в пользу „вторички“», — добавляет Сергей Селянин.

Николай Проценко

Источник

 


Источник →

Опубликовано 13.08.2017 в 01:02

Комментарии

Показать предыдущие комментарии (показано %s из %s)
Показать новые комментарии
Комментарии Facebook
Путин летит в Вашингтон. Рос…

Путин летит в Вашингтон. Россия вернулась

20 июл, 05:12
-4 16
Поклонскую могут закошмарить…

Поклонскую могут закошмарить за противодействие пенсионной реформе

19 июл, 13:05
+1 2
Эпоха «застоя» в СССР это миф

Эпоха «застоя» в СССР это миф

14 июл, 13:01
+39 116
Пересядем ли мы на китайские…

Пересядем ли мы на китайские автомобили?

16 июл, 18:01
+1 6
Как долго пенсионеры смогут …

Как долго пенсионеры смогут жить на деньги Абрамовича. А Фридмана?

9 июл, 23:41
-25 85
Почему интересы России и Изр…

Почему интересы России и Израиля вдруг совпали в Сирии

19 июл, 18:01
-3 9

Люблю, когда мои прогнозы сбываются. Я же русский националист.

19 июл, 11:06
+7 11
Мифы об СССР. Миф о дефиците.

Мифы об СССР. Миф о дефиците.

10 июл, 04:01
+25 508
Русофобы «спустили собак» на…

Русофобы «спустили собак» на Трампа: экс-послы негодуют после встречи в Хельсинки

19 июл, 07:01
0 4
Россия связала по рукам и но…

Россия связала по рукам и ногам украинское судоходство на Азове

18 июл, 15:01
+1 1
ВЛАДИМИРА ПУТИНА И ДОНАЛЬДА …

ВЛАДИМИРА ПУТИНА И ДОНАЛЬДА ТРАМПА МОЖНО ПОЗДРАВИТЬ С ПОБЕДОЙ

18 июл, 13:07
+4 3
«ЭТО ПОБЕДА ПУТИНА»: ГЕРМАНИ…

«ЭТО ПОБЕДА ПУТИНА»: ГЕРМАНИЯ ПРИЗНАЛА, ЧТО РОССИЙСКИЙ ПРЕЗИДЕНТ ПЕРЕИГРАЛ ТРАМПА И ВЕСЬ ЗАПАД

1 июл, 12:34
+25 31
Абхазия решила уйти, посчита…

Абхазия решила уйти, посчитав, что не нужна России

6 июл, 17:02
-27 106
Убойные игрушки из СССР. Не …

Убойные игрушки из СССР. Не повторять!

5 июл, 15:30
+1 2
А МИД Германии одобряет встр…

А МИД Германии одобряет встречу двух президентов

18 июл, 06:23
+6 1
Путин разыгрывает блестящую …

Путин разыгрывает блестящую комбинацию, которая перевернет Ближний Восток

16 июл, 22:00
+10 15
В поисках ваты за 300 тысяч

В поисках ваты за 300 тысяч

16 июл, 20:44
+1 1
По результатам переговоров П…

По результатам переговоров Путина и Трампа: Получит ли Нетаньяху Голанские высоты?

17 июл, 14:16
+7 1
После Хельсинки

После Хельсинки

17 июл, 12:01
+33 3
Латышка взорвала блогосферу:…

Латышка взорвала блогосферу: Не было никакой советской оккупации, оккупация есть сейчас

15 июл, 07:01
+26 12
Футбол победил, маразм проиг…

Футбол победил, маразм проиграл: Pussy Riot критикует весь мир

15 июл, 22:40
+14 21
ЧМ-2018 первый. Пенсионная р…

ЧМ-2018 первый. Пенсионная реформа – вторая

16 июл, 14:28
+3 17
На Украине наблюдается сильн…

На Украине наблюдается сильный выброс газа

16 июл, 11:12
+1 1
ВЕРНЁТСЯ ЛИ РОССИЯ В АФРИКУ

ВЕРНЁТСЯ ЛИ РОССИЯ В АФРИКУ

16 июл, 12:01
+1 5
Минувший саммит НАТО: пройдё…

Минувший саммит НАТО: пройдёмся по итогам

15 июл, 18:02
+3 2
ВЛАДИМИПУТИН: ЧЕМПИОНАТ МИРА…

ВЛАДИМИПУТИН: ЧЕМПИОНАТ МИРА ПО ФУТБОЛУ ПОМОГ РАЗРУШИТЬ МИФЫ И ПРЕДУБЕЖДЕНИЯ О РОССИИ.

15 июл, 15:30
+2 15
Сыграть за Украину

Сыграть за Украину

15 июл, 03:02
+4 3

Последние комментарии

Борис Залозный
Диман Громов
Ну вот что вы тут всякий тухлый бред несете мадам?...
Диман Громов Путин летит в Вашингтон. Россия вернулась
Диман Громов
Диман Громов
Николай Чушков
Популярное за месяц
Хотели войны в Азовском море, получите!

Хотели войны в Азовском море, получите!

Украинцы ещё долго будут расплачиваться за пиратскую выходку с нашими рыбаками. Береговая охрана ФСБ России в ночь на 3 июля задержала сразу 2 судна в Азовском

3 июл, 12:02
+86 12
Талантливые правители довели страну до водной катастрофы

Талантливые правители довели страну до водной катастрофы

Вода... такая обычная, такая вездесущая, такая окружающая нас повсеместно. Мы настолько привыкли к ней, что даже не замечаем, что она — есть. И вдруг, в одноча

7 июл, 09:00
+81 163
Каждый пятый учитель хочет уйти с работы

Каждый пятый учитель хочет уйти с работы

В материалах мониторинга «Зарплата и нагрузка учителя», который Общероссийский народный фронт провел в 82 регион

28 июн, 12:00
+64 21